MFC推荐冲压-越南电动机车市场巨大——明日之星

文 | 曾郁茜

根据越南机车制造商协会VAMM统计，2017 年越南总体机车销量为 327.2 万辆，2018 年则为338.6万辆，每年维持约3%～5% 的增长 率 ( 如表 1)，另根据 NNAJapan 及USTHVietnam 资料推估，越南电 动机车占总体电动二轮车 ( 含电动辅助自行车E-bicycle/bike) 销售量的65%～85%，其中若扣除近 80% 的 来自中国品牌的低速电动自行车，则剩下约 20% 为电动机车，占越南总体 机车销量之1.5%～1.8%。越南电动 机车销量推估 ( 如表2)，于2015年突破5万辆，于2016～2018年均有5.4万至6万之年销量，增长率约为4.8%～5.4%，预估市场将维持稳定增长并于 2020年达6.6万辆销售规模。越南电动机车使用习惯方面，电动机车在越南多以学生为主要族群，销售旺季在每年的五到九月的上学期间，此外，根据我们对于越南电动机车市场观 察得出越南电动机车的市场特点：外观化、价格敏感、产品生命周期短、成功产品快速被竞争对手复制再升级。一般来说，越南电动机车用户购买预算约落 在1500万越盾至2500万越盾之间，因低价与“抛弃式”的使用方式为越 南的消费特性，因此较高价位的电动机 车并不是越南电动机车的主流，Terra Motors即为一例，2014 年推出越南 第一辆电动机车A4000i，当时售价为8990万越盾，但一个月后随即推出售价为 2500 万越盾的A2000，近期Terra Motors 的产品线则锁定为 1500 万越盾的电动机车。

根据World Bank资料显示，近年来越南GDP逐年增长，从2008年5.7% 增长至2017年6.8%( 如图1)，为东南亚暨印度地区GDP增长率第三高之国家，仅次于印度(7.2%)及柬埔寨(7.1%)，接续为缅甸及菲律宾 ( 如表 3)。经济增长快速使越南交通运输需求 加剧，但面临庞杂交通网络发展，在发展公共运输的同时，越南政府亦需要一些满足低污染、减少交通阻塞、平衡经 济发展等多方利益的配套解决方案，以作为长期发展备案。

燃油机车空气污染严重降低碳排 量成为政策目标

越南政府目标至 2030 年降低 8％ 二氧化碳排放量，并希望缓解公共卫生 问题，目前主较缺乏全面且长期的车辆 电动化发展战略。另根据世界卫生组织报告指出，2017 年中越南河内仅有 38天为空气质量良好，主要来自过量的燃 油机车为越南带来环境污染，越南河内 政府于 2017 年 7 月宣布将在 2030 年 禁止所有机车上路，但并未说明是否改 以使用电动机车。

此外，越南交通部于近期亦宣布胡 志明市第一区、第三区、第五区、富美 兴都市区及首添隧道将分别自 2025 年至 2030 年起禁止机车行驶。为让机车 禁令如期实行，越南交通部目前亦致力 于提升公交车班次与密度、都会区基础 建设升级、自行车骑乘等作为配套。

对于机车禁令，越南政府提出加强公共运输建设之配套，以作为机车替代工具，并制订于2030 年，大众运输网络必须能满足25% ～ 30% 的旅客运 输需求，因此需要在河内和胡志明市建 设地铁路线并改善现有公交车网络路线 的缺乏，河内预计将公共巴士的数量从 1000 辆增加到 1500 辆，另规定 10% 车辆动力来源必须来自洁净或再生能 源，并限制私家车数量为 400 万辆及机车总数4000万辆。

电动机车产业起步四大代表厂商 积极布局

VinFast

VinFast 为 VinGroup 旗下子公 司，将在越南北部海防市建造一座占地 335 公顷的工厂专门生产电动机车，此工厂最初投资额为 15 亿美元，将用来生产电动机车及乘用车。新厂第一阶段产能为每年 25 万辆，第二阶段将扩大 产能至 50 万辆，VinFast 计划将该厂 的总产能提升到每年 100 万辆。目前 VinFast 已获得 35 亿美元投资，并在 汽车领域具有 60% 的自制率，电动机车则有近 100% 自制率。

VinFaste Scooter 主要生产充电 式电动机车，标榜零件与汽油机车共 享，提供铅酸及锂离子电池车款 ( 使用 Bosch 电动马达及电池组 )，车辆具防 水功能，目前全越南共有约 400 站充电站，预计2020年于越南建设3～5万 座快速充电站及电池租赁站。VinFaste Scooter 电动机车产品为 Klara，铅酸 电池款售价3000万越盾，锂电池款则为5000万越盾，Klara已于2018年11月首度开卖，主要销售市场为越南，通路为授权代理商、实体展示店、在线 销售 ( 有网页链接但尚未开放 ) 等，并 预计 2019 年再推出 7 款电动机车，满 足不同族群，包括中高端需求及学生市场。

Pega

Pega 为越南新创企业，由一群电 气工程师于 2012 年创立，创业至今 曾收到 VinFast 收购请求，但其 CEO DoLinh 当时拒绝，目前 VinFast 部分 成员则来自 Pega。2017 年初，Pega 正式推出由越南生产的第一个自制产 品，自制率高达 85％。Pega 在东南亚 国家有超过 450 个经销商，拥有 250间 100 ～ 350 平方公尺的实体展售店面，并在全国各城市中遍布 500 间二级商店。

Pega 产品分为电动机车 (Electric Motorcycle) 及低速电动自行车 (Electric Bike)，电动机车产品包含 Killer、Aura 及 X-Men9 等；低速 电动自行车产品则包含 Cap-A9、 Cap-A3、Zinger3 等，其电动自行车 均具有踏板，属电动助力车。Pega 于 2018 年售出约 3 万辆电动机车，并计划于 2019 年销售达 10 万辆电动机车， 且每辆平均售价均不超过 2000 万越盾。

Honda Vietnam

Honda Vietnam 为日系厂商，在 越南为销售第一的机车品牌，新任总经 理 Keisuke Tsuruzono 表示，2019 财政年度 (2018 年 4 月至 2019 年 3 月 ) 机车产品销量已达 256 万辆，较 2018 财政年度增长 7.6％，占越南机 车市占率达 76.8％。目前产品线仍以燃 油机车为主，但因应越南政府政策已开 始尝试销售电动机车产品，目前于越南 贩卖的电动机车产品有 SportyLead、 AirBlade 及 PCX，其中 PCX 目前已 在日本、印度尼西亚、泰国及越南等地销售。

Honda Vietnam 于 2019 年 3 月 在河内推出 PCXElectric 纯电电动机 车，电动马达输出动力为 5.6HP，并 使用 50.4V 锂离子电池，充电时间需 6h( 可车载充电或取出充电 )，满电续 航力可达 60 公里，最高时速为每小时67 公里，目前尚未公布售价，但预计在越南属中产消费群体的产品。此外，在复合动力电动机车方面，目前 Honda Vietnam 亦预计于越南制造 2000 辆PCXHybrid，建议售价为9200万越盾。

Terra Motors Vietnam

Terra Motors 成立于 2012 年， 总部位于东京，为日系电动二轮车及三 轮车制造商，虽为日系公司，但专注于 东南亚电动车辆事业发展，目前在印 度、孟加拉国、越南、尼泊尔、柬埔寨 及印度尼西亚等地设有分公司，Terra Motors Vietnam 为 Terra Motors 位 于越南的分公司，总部位于越南河内， 致力于提供日系高质量但符合当地低价 格需求的电动二轮及三轮车。

2014 年 Terra Motors 推出第一 项电动机车产品 A4000i，售价为8990万越盾，在一个月后，Terra Motors 推 出第二项产品 A2000，售价为25000万越盾，由此可知产品售价调整反应越 南消费者对低价电动机车产品接受度较 高，现在Terra Motors Vietnam所提供的电动机车与电动自行车产品售价则 约落在1.5～2千万越盾。

Terra Motors Vietnam目前电动 机车产品有ZeroPride、NijiaStyle 及 Nijia12A 等，因售价考虑，主要使用铅酸电池。近期亦发布新款电动机车Venus，外型相较前期车款较为流线， 电池容量60V20Ah，最大速度60公里/ 时，续航力 100 公里，因应越南多雨 气候提供防水马达，另设有手机充电孔 及自动智能防盗系统功能。

以商用目的为核心带动机车市场 转型升级在过去 10 年中，属越南机车市场 热，目前越南机车已占二轮车总销量超 过 60％，机车对越南民众而言用途广 泛，主要用于放置杂货及商品采购等，此外，亦用于共享租赁及送货服务。但在商业用途的机车方面仍面临后座乘客 的乘坐空间、车厢内部空间、手机充电 功能及内建联网解决方案等功能需求挑 战，未来皆是 OEM 厂必须考虑重点。 目前商业用的机车如租车服务及快递物 流，因其重视提高市场占有率，因此主 要由 App 平台进行补贴，但一旦市场走 向成熟，且随着这些平台商开始关注盈 利，改变获利模式与维持既有采用率将 是必然考验。

商业用机车被视为东南亚国家电动 机车首先切入的领域，在越南政府机车 电动化目标下，未来企业逐渐淘汰和置 换燃油机车并以电动机车替代将是必定 现象，但观察越南电动机车发展，多为 企业直接带动销售，如 VinFast 提出之 Three Zero Price Policy——零折旧、 零财务费用及零利率的方案，若越南政 府将来未提出较具体的电动机车购车补 助方案提供足够诱因或拟订其他配套发 展政策，如能源发展长期规划、充换电 站建置、营业税减免等，未来越南电动 机车市场增长将可能受限。

此外，因越南机车市场仍以日系车 厂主导，其发展脚步与产品布局一方面 亦与当地政策具连带关系，在车辆电动 化趋势下，越南尚属刚起步，多数当地 厂商电动机车售价存在不小差距，目前 越南电动机车每年销量约为 5 ～ 6 万辆 ( 不含电动自行车 )，对应每年机车总销 量近 300 万辆，为东南亚国家排名第二，仅次于印度尼西亚，增长潜力仍大， 未来越南电动机车发展值得持续关注。